浙江省中小外贸企业外贸融资研究 原创 国际贸易论文.doc

浙江省中小外贸企业外贸融资研究摘 要改革开放以来我国经济飞速发展,东南沿海地区更是走在我国经济发展的最前沿。浙江省当属我国经济最为发达的省份之一，在浙江省经济结构中中小外贸企业占有重要的地位,一直是国民经济发展非常有动力的部分，中小外贸企业普遍面临的问题就是资金短缺，融资就成了广大中小外贸企业迫切要解决的问题之一，各种融资方式中以金融机构的贸易融资最为直接有效。然而浙江省中小外贸企业却面临着缺乏贸易融资领域的高素质人才,缺乏对贸易融资的正确认识,无法根据企业自身的业务特点找到适合本企业的贸易融资策略等方面的不足,要想解决这些问题，中小外贸企业应在加强企业管理，提高企业资信，加深对贸易融资的理解等方面进行改善，同时政府应发展信用评级机构，建立完整的中小企业信用体系，拓宽中小外贸企业的融资渠道。尽快使国际贸易融资业务得到发展创新，以促进外贸融资事业的快速发展。关键词：贸易融资；中小型外贸企业；外部环境；AbstractChinas economy is developing quickly since reform and opening up ,the southeast coastal areas are walking in the most cutting-edge .Zhejiang province is one of the most developed provinces of china, small-medium-sized foreign trade enterprises is important part of economic structure, it is dynamic part of Chinas National economy, but the lack in funds is their general problems, financing is one of the most urgent problem to be solved , trade financing is the most effective method in solving the problem.However, small and medium-sized foreign trade enterprises in Zhejiang Province are faced with the lack of trade finance area of high-quality personnel, the lack of a correct understanding of trade finance to the business in accordance with the characteristics of their own to find suitable business strategies, such as trade financing deficiencies, in order to address these problems, small and medium-sized foreign trade enterprises should strengthen enterprise management, improve enterprise credit, to deepen the understanding of trade financing, etc. to improve at the same time the Government should develop the credit rating agencies, the establishment of a complete credit system for small and medium-sized, small and medium-sized foreign trade enterprises to broaden the financing channels. International trade financing as soon as possible the development of business innovation, foreign trade financing to promote the cause of rapid development. Key words：Trade financing；Small-medium-sized foreign trade enterprises ；External environment；目 录摘 要I第1章 绪 论11.1论文研究的背景11.2 目的及意义21.3 主要的研究方法4第2章 国际贸易融资概念、特点及中小外贸企业贸易融资的意义42.1国际贸易融资的概念42.2国际贸易融资的特点52.3中小外贸企业贸易融资的意义5第3章 浙江省中小外贸企业贸易融资的阻碍73.1浙江省中小外贸企业贸易融资困难73.2贸易融资产品不适合中小外贸企业83.3银行的贸易融资客户中中小型外贸企业很少8第4章 浙江省中小外贸企业贸易融资问题成因104.1不完善的商业银行政策制约中小外贸企业融资104.2中小外贸企业自身特点不易融资114.3外部环境的原因12第5章 浙江省中小外贸企业贸易融资问题对策145.1 改善商业银行的业务及态度145.2 提高浙江省中小外贸企业自身条件水平185.3 改善浙江省贸易融资外部环境19结 论22参考文献23致 谢25IV第1章 绪 论改革开放以来，我国经济迅速发展，大批的中小外贸企业不断涌现出来，浙江省是我国经济最为发达的省份之一，中小外贸企业几乎遍及全省，中小外贸企业能够有效地利用地方性资源，为发展当地经济服务，为国家出口创汇。中小外贸企业机制灵活，与大型企业相比，中小外贸企业可以及时调整自己的经营策略以应对外部环境变化带来的影响，更能适应转型中的中国社会主义市场经济发展，更好的满足不同客户的要求，提供更为方便的服务，促进企业的发展，中小外贸企业将成为我国外贸体制进一步深化改革的创新模式。我国中小外贸企业多为劳动密集行业，可以创造很多的就业机会，吸收大量的国有企业下岗职工和农村剩余劳动力，此外中小外贸企业为许多大专院校毕业生提供了工作的机会，为国家培养具有国际贸易经验的人才。但是资金紧缺目前是中小外贸企业发展的最大障碍，在诸多融资手段中，贸易融资有着很大的优势，目前我国大部分商业银行提供的贸易融资产品有打包放款，境外托收，进口押汇，出口押汇 ，提货担保，信托收据，银行保函，承付融资，票据贴现，保理，福费廷等1。但是多数中小外贸企业并不能顺利获取银行的贸易融资,如何成功的获取银行的,贸易融资成为中小外贸企业迫切解决的问题。1.1论文研究的背景中小企业融资向来是备受关注的热门话题，目前中小企业不仅已在我国经济中占据大半壁江山，而且是我国国民经济中最有活力的一类主体，成为拉动国民经济的重要增长点。融资是关系到企业创建与生存发展的头等大事，好比是一个人需要能量摄入来维持生命活动一样，资金的筹措诶企业的产生和壮大提供能源。随着融资活动的逐步市场化，越来越多的新颖筹资方式正在涌现，发行债券和股票等直接融资方式得到进一步推广，逐渐向银行贷款这一传统筹资方式发起挑战。而现阶段国家加强了宏观调控，紧缩银根，以控制信贷总量过猛增长的趋势，这无疑将是对中小企业尤其是中小私营企业的资金筹措的一大考验。 中小企业成分复杂，存在较大的制度性风险。目前我国中小企业主要来源于5种渠道：一是计划经济条件下发展起来的国有小企业和集体企业，这部分企业产权不清，机制僵化，经营状况不佳，大部分有长期的银行负债，信用记录不良。二是乡镇企业。这部分企业技术档次低，管理水平低，产品研发能力弱。其资金来源主要是银行借款、内部积累和集资，一般都有较高的资产负债率。三是一些机关和企业开办的“三产企业”，因其难以独立承担民事责任，所以达不到银行贷款的条件。四是私营和个体企业，我国近期内这类企业如雨后春笋大批涌现。这些企业缺乏严格的管理制度，大多是家族企业，财务管理形同虚设，银行难以掌握其真实的经营状况。五是近年发展起来的民营高科技企业。这类企业项目风险较大，启动资金需求大，自身积累难以满足，银行又因担心其项目风险而不敢对其融资。中小企业若要实现从传统生产管理向现代市场要求适应而转变，企业规模也将向大型化和国际化的方向发展。中小企业的转型需要大量的资金支持，从中小企业现状来看，大规模的资金需求依靠企业自身是难以筹集的，而通过资本市场或者金融机构筹集资金存在重重障碍。在中国，企业融资的方式主要是银行贷款、信托、企业债券、私募融资、委托贷款、担保贷款、担保融资上市等几种途径，无论哪种途径，中小企业获得融资均非常困难。1.2 目的及意义1.2.1研究目的1999年，由国际金融公司（IFC）对北京、成都、顺德（广东省）、温州（浙江省）等地私有企业进行的一项调查表明：80的私有企业因为缺少融资途径，已严重束缚了它们的发展。也就是说，融资难一直是制约中小企业发展的瓶颈。 造成中小企业融资难的原因是多方面的，中小企业自身的管理问题，不会合理利用先进的融资方式寻找融资方案，金融机构自身也存在很多问题，政府的法规还不完善以及监管的不够完善，等等。解决我国中小企业融资问题需要把企业、金融机构和政府的力量结合起来。本文旨在通过对中小企业融资渠道的分析，找到中小企业融资难的根本原因，进而提出有效的解决对策。1.2.2研究意义入世后我国在2004年全面的开放了对外贸易经营权,个人履行法定程序后就可以从事对外贸易经营,在对外贸易较为发达的浙江省,越来越多的中小型外贸企业涌现出来,在我国国民经济发展中扮演着越来越重要的角色,需要引起国家的关注,目前中小外贸企业发展存在着诸多问题,如人才匮乏,观念落后,制度不完善,而限制中小外贸企业发展的最主要因素则是资金短缺,部分中小外贸企业经营不合理,债务问题严重,无法还贷,很难进一步获得银行的新贷款,企业的发展离不开资金的投入,中小企业知名度低,实力弱不可能通过股票债券进行融资,相比之下贸易融资是一种非常有效的融资方式,贸易融资作为企业、金融机构、政府筹措资金的手段和途径，其在调剂资金，合理配置资源，以及对经济发展的促进中起着很好的作用。对于中小外贸企业来说,贸易融资可以使企业在短期内获得银行的资金,提高企业的可用资金流量,贸易融资与国际结算的直接联系使金融单据成为变相的抵押担保解决了中小外贸企业缺乏担保的问题,贸易融资的借款期限又比贷款灵活,可以有效的抵御汇率变动带来的风险,使企业能够健康稳定的发展。为中小外贸企业提供贸易融资对商业银行也有很多好处,比如在给中小外贸企业提供贸易融资过程中,银行可以收取一定的手续费,在国际计算中,外汇结算的差价也可以为银行带来一定的收入,发展中小外贸企业的贸易融资可以使银行和企业的合作更为密切,有助于银行业务稳定发展,综合的提高我国经济发展。 中小外贸企业贸易融资的利益如此之多,可以很大程度的促进我国经济的发展,因此,正确认识中小外贸企业贸易融资现状,解决中小外贸企业贸易融资的问题,使中小外贸企业贸易融资更为顺利,可以促进我国中小外贸企业的发展,对我国经济发展是非常有贡献的,本文旨在发现和解决中小外贸企业贸易融资的问题,希望对我国中小外贸企业发展有所帮助。1.3 主要的研究方法本文研究主体具有一定的创新性，而且包含国际贸易理论和政策的多方面的内容，覆盖面比较宽，所以该问题的研究方法是多种方法的综合应用。实证分析的方法。本文的研究目的之一是揭示浙江省中小外贸企业外贸融资的困难问题，通过分析当前浙江省贸易融资的现状，演绎出中小企业在发展融资过程中存在的各种问题，以及通过实际例子体现出其中的原因。微观分析和宏观分析。既从银行，中小外贸企业自身的特点各个方面进行微观分析，又从中小外贸企业现状，银行的融资产品，融资方式等等各个宏观方面全面的进行分析。归纳演绎法。归纳总结中小外贸企业融资在我国的现状及其融资遇到的困难，并结合实际情况，对我国中小企业融资的发展提出有建设性的建议。 第2章 国际贸易融资概念、特点及中小外贸企业贸易融资的意义2.1国际贸易融资的概念国际贸易融资有广义和狭义之分。狭义的贸易融资是指外贸企业在办理汇款、托收和信用证项下的结算业务时，利用银行所获得的与结算相关的短期和长期的融资。广义的国际贸易融资是指外汇银行对进口商和出口商提供的与进出口贸易结算有关的一切融资活动，包括上述狭义的常规贸易融资外，还包括在其基础上产生的各种创新。2.2国际贸易融资的特点2.2.1风险低国际贸易融资的融资的用途和融资的还款来源紧密相连，有清晰的贸易背景和还款来源，一笔贸易融资的还款来源是使用该笔贸易融资所进行办理的业务正常完成后收回的款项，而不是客户的质押品。因此国际贸易融资的风险较一般的贷款业务的风险低。2.2.2适应性较强国际贸易融资依托于国际结算业务而进行的，具有短期性、重复性、周转快、流动性强等特征，使得客户利用贸易融资具有较大的灵活性，相对于一般的贷款而言，灵活性较强，更能满足企业的需求，适应企业的发展需要。2.2.3融资成本较低贸易融资业务有非常明确的还款来源且周期短，通常还有相关的货权作抵押，商业银行对客户在贸易融资授信项下的条件要求比较低，利率也较低，与一般贷款相比，融资成本相对较低。贸易融资业务可以有效的改善银行资产负债结构，提高资产流动性，拉动相关资产负债业务增长，并且能产生手续费、汇差等流程业务收入。由于国际贸易融资与国际结算密不可分，发展贸易融资又能很大程度的带动国际结算业务的发展2。2.3中小外贸企业贸易融资的意义按照企业融资来源不同，企业融资渠道可分为内部融资和外源融资。内部融资是指企业不依赖外部资金，而在企业内部筹集，中小外贸企业规模小，资产较少，不可能靠内源融资满足其对资金的需求。外源融资主要包括以金融机构为媒介的融资和在资本市场直接发行股票、债券的直接融资。但是中小外贸企业，知名度不高，实力较弱，通过资本市场直接发行债券、股票非常困难，以金融机构为媒介的融资成为中小外贸企业融资的首选。国际贸易融资基于其自身特点，比其它融资方式更适合于中小外贸企业进行资金融通，贸易融资可以使中小企业在短期内获得银行资金融通，满足其对资金的需求，而且贸易融资风险较易控制，与贸易周期相匹配的短期贸易融资更适合企业经营稳定性弱的特点。在解决中小外贸企业融资问题中,贸易融资无疑是一个非常有优势的融资方式，可以更好的促进中小外贸企业的顺利发展，贸易融资也就越显出其必要性。 第3章 浙江省中小外贸企业贸易融资的阻碍3.1浙江省中小外贸企业贸易融资困难中小外贸企业贸易融资困难在浙江省各地区普遍存在，在对义乌，宁波，温州，湖州，嘉兴等市的中小外贸企业贸易融资情况调查中发现有50%的中小外贸企业认为取得贸易融资是非常困难的，资金紧缺是中小外贸企业发展的一个重大问题，贸易融资困难这个问题迫切的需要解决3。见下图： 图表 1 浙江中小外贸企业贸易融资情况调查图（单位：%）资料来源：浙江中小企业融资报告商业银行对实力较弱的中小外贸企业贸易融资兴趣很小，往往把贸易融资提供给经济实力强，利润高的大型企业，即使认识到中小外贸企业具有一定的发展潜力，但是由于中小企业自身实力弱，信誉较差，银行还是不愿意做风险较大的中小外贸企业融资业务。3.2贸易融资产品不适合中小外贸企业目前，浙江省商业银行所提供的贸易融资产品品种比较全面，但事实上切实实施提供给客户的仍然是古老传统的贸易融资产品如：进出口押汇、授开信用证、贴现等，但是这些传统的融资产品是针对大型企业提供出的，并不适合经济实力较弱的中小外贸企业，较为适合中小外贸企业的贸易融资业务没有实际的提供给客户。 图表 2 浙江某银行2007年贸易融资产品业务量统计表（单位：%）贸易融资产品授信开证 进口押汇提货担保出口押汇打包放款外汇票据贴现福费廷出口信贷所占比例5.36 %45.70%10.23%15.65%6.75 %6.55 %0.86 %8.90 %资料来源：中国贸易金融网从2007年此银行贸易融资产品业务量统计表可以看出，此银行在2007年主要提供了八种贸易融资产品都是比较传统的贸易融资产品，比较新兴的贸易融资产品如：国际双保理、供应链融资、仓单质押贷款等都没有进行开展，办理的业务中适合中小外贸企业的所占比重很小4。3.3银行的贸易融资客户中中小型外贸企业很少浙江省多数商业银行所提供贸易融资的对象为经济实力较为雄厚的大型企业,但是大型企业在一个地区的数量很少，而中小外贸企业数目庞大，但是中小外贸企业申请获取商业银行的贸易融资相比大型企业困难很大，很多中小外贸企业难以从商业银行取得贸易融资，在浙江杭州市某银行2006年的业务统计中表明大型企业的贸易融资业务在银行所有贸易融资业务中占据着绝大部分，中小外贸企业只占很小的部分，中小外贸企业担保能力较差，还款能力也较弱，通过商业银行取得的银行贸易融资金额一般较小，不足以满足企业发展的需求，并且目前商业银行所办理的贸易融资业务流程较长，中间产生的费用也不少，在一份数额不大的贸易融资上又增加了融资成本，致使贸易融资难以满足中小外贸企业的需求。详见下表：图表3 浙江某银行2006年贸易融资业务顾客统计表（单位：%）企业名称杭州娃哈哈集团有限公司杭州中策集团有限公司杭州恒逸集团有限公司其他企业中小外贸企业占银行贸易融资比例42.0%27.0%19.0%9.0%3.0%资料来源: 浙江省某银行国际结算部资料商业银行的贸易融资业务是企业和银行双方的共同业务，综合了国际经济法、国际结算、银行信贷、国际金融等多方面的专业知识，需要有综合型的高素质人才来办理这项业务,然而中小外贸企业实力较弱，难以花费高的待遇吸引到这种高素质的人才为其工作，但是顺利的完成贸易融资业务是非常需要这方面的专门人才的5。第4章 浙江省中小外贸企业贸易融资问题成因浙江省中小企业是浙江省经济结构的重要组成部分，大部分中小外贸企业为融资难的问题所困扰，贸易融资难己成为制约中小企业外贸业务发展的重大障碍。中小外贸企业融资难的原因大体可以归结到银行、企业和政府三个方面。4.1不完善的商业银行政策制约中小外贸企业融资商业银行是贸易融资业务的主体，贸易融作为依附于实际的贸易活动和国际结算，可以为银行带来可观的收益，并且贸易融资的风险比较依靠抵押品的公司贷款小得多。但是由于商业银行在政策、实务以及对风险的认识和掌握等多方面的原因，与中小外贸企业办理贸易融资业务却不是一帆风顺的。4.1.1银行对贸易融资风险的认识问题商业银行在经营业务的时候安全性为最重要。做任何业务首要考虑的就是此项业务的安全系数。尽管贸易融资的安全性比公司贷款安全性高，但是，贸易融资终究属于信用业务，必定存在着风险。对于可能产生的风险，银行是非常谨慎对待的，所以在贸易融资业务办理的审批过程中，除了审查企业的稳定性，企业的客户情况，企业帐户的现金流动情况，企业的经营管理层情况等要素外，还要求企业提供第二还款来源，银行对于风险的错误认识会是中小外贸企业贸易融资业务难以办理。4.1.2 银行的业务流程不合理银行的贸易融资授信审批机制目前并不十分完善，商业银行在审批授信时，要经过严格的审批过程，过程复杂，时间较长，但是中小外贸企业在发展其贸易业务时，对融资资金的要求具有金额小，频率高，实效性强的特点，但是由于银行的业务流程烦琐，审批环节多，耗时长，企业等待不及，业务也就难以开展，无法满足客户对时效性的要求6。4.1.3 贸易融资产品落后目前浙江省多数商业银行提供的贸易融资业务主要包括打包贷款、进出口押汇、福费廷、贴现、进口授信开证、提货担保、进出口保理等国际结算项下的贸易融资业务，其中打包贷款、进口授信开证是属于装船前融资，其它的都是装船后融资7。但是中小外贸企业需求的主要是装船前融资，而浙江省商业银行提供的装船前融资品种较少，无法满足客户需求，贸易融资产品落后于经济发展的脚步。4.2中小外贸企业自身特点不易融资中小外贸企业作为新生的经济体，其自身的特点也是其融资困难的重要原因，具体主要体现在以下几个方面：4.2.1 中小外贸企业稳定性差改革开放后，中小外贸企业不断涌现，根据国家政策规定，企业注册资金达五十万元、流通企业注册资金达一百万元，即可申请国际进出口权，出口经营权限制标准降低，大量中小企业跨入国际贸易行业成为中小外贸企业，中小外贸企业自身的固定资产较少，经济实力较弱，发展不稳定，外部环境对其影响较大，国际市场汇率和利率的变化就会对中小外贸企业的业务产生很大的影响， 由于自身规模限制，中小外贸企业进出口额较小，对资金需求每一次数量小但是需求频率高，增加了融资的成本和代价，而且中小外贸企业多是劳动密集型企业，没有自己的品牌和招牌产品，利润相对较少，自身的条件较差导致中小外贸企业取得贸易融资产生困难8。4.2.2 中小外贸企业对贸易融资认识不足贸易融资业务综合了综合了国际经济法、国际结算、银行信贷、国际金融等多方面的专业知识，需要有专门的人才来从事这项业务，中小外贸企业内缺乏此类高素质的综合外销人才和管理者，对银行贸易融资业务和产品了解较少，随着经济的发展，银行贸易融资产品也不断更新，新的贸易融资产品层出不穷，多数中小企业缺乏对商业银行贸易融资的了解和关注，不能灵活的结合自身情况，选择适合本企业业务特点的贸易融资产品，对商业银行的贸易融资业务了解少以及这方面人才的缺乏使中小企业从银行取得贸易融资支持变得非常困难，制约了中小外贸企业发展。4.2.3 中小外贸企业的担保条件较低在有明确的第一还款来源的情况下，银行考虑的风险的问题往往要求企业提供有效担保作为第二还款来源，所以与普通流动资金贷款一样，在贸易融资方面，中小企业也普遍存在担保难的问题。中小外贸企业的贸易额较低，利润也相对较低，实力雄厚的大型企业不愿承担为中小外贸企业担保的风险，并且中小企业难以提供适合的质押物，缺乏作为设定抵押的条件和可供质押的物品或凭证，中小外贸企业为解决担保问题，往往几家企业之间互相担保，但是中小外贸企业自身不但担保能力有限，而且有一定隐患，在担保不能落实的情况下，银行无法为企业办理贸易融资业务9。4.2.4 中小外贸企业防范风险意识不足中小外贸企业对风险的认识有着严重的不足，国际贸易业务中，很多贸易环节的风险程度非常高，但是并没有引起中小外贸企业的注意，以至于在风险产生了损失的时候企业还不知道问题出现在哪里，更无从想出解决问题，将风险产生带来的损失降低到最少，自身遭受严重的经济损失，更严重影响了企业的发展和资信，企业资信差，就更难以取得银行的贸易融资支持，阻碍企业的发展10。4.3外部环境的原因4.3.1 政府支持力度不够改革开放以来我国经济迅速发展，中小外贸企业大批涌现出来，为我国经济发展做出了很大贡献，国家逐渐意识到中小外贸企业的重要作用，加大了对中小企业的扶持，但关注的重点是中小外贸企业的技术创新，对中小外贸企业的发展条件考虑不足，与发达国家相比，政府对中小外贸企业扶持力度还不够，特别是针对中小外贸企业融资方面的问题重视程度远远不够。4.3.2 信用机制不健全社会信用体系尚未形成，信用机制更是不健全，商业银行只能对自己客户进行信用评估，但是无法取得其他企业的信息以对其进行信用评估，在美国等发达国家，进口保理商可以通过官方或民间的多种渠道获取进口商的信用评级和资信情况，再加上企业的财务报表就能为其核定信用额度。而我国在这方面就有很大的发展空间，一部分企业信用差，有意拖欠贷款，逃欠银行债务，银行和企业的信息不对称，使双方不能深入了解对方，就难以办理贸易融资业务11。4.3.3 中小外贸企业信用担保体系不完善近几年来中小企业贷款担保难问题的问题引起了国家的重视，国家经贸委于1999年制定印发了关于建立中小企业信用担保体系试点的指导意见，但是担保机构的作用发挥并不好。担保机构本身的运作机制存在问题，既制约了资金的扩充，使民间社会资本无法进入，又使这一市场化的产物在行政管理的方式下运行不畅。其次是缺乏应对担保风险和损失的措施，政府财政资金一次下拨而没有定期的损失补偿机制和来源，基金风险只得采取简单的分担摊派而不是有效的风险分散，影响了担保功能的正常发挥。4.3.4 国际贸易融资业务的法律环境不完善国际贸易融资业务涉及到国际金融票据、货权、抵押、担保、信托等等行为，要求法律上对各种行为的权利与责任有具体的法律界定。但是我国的金融立法明显滞后于经济业务的发展，有些国际贸易融资常用的术语和业务在我国还没有法律上相应的规范12。 第5章 浙江省中小外贸企业贸易融资问题对策5.1 改善商业银行的业务及态度5.1.1 正确认识中小外贸企业贸易融资的意义商业银行国际贸易融资在推动贸易发展、促进贸易成交、盘活企业资金、加速资金周转、降低融资成本、增加企业经济效益方面起着非常重要的作用13。随着我国的进一步开放，国际贸易往来日益频繁，为发展外汇业务尤其是贸易融资业务提供极大的市场空间。而国际结算及贸易融资则是外资银行和国内商业银行一起争夺市场的项目。中小外贸企业在浙江省经济中的作用日益突出，将是一个发展潜力巨大的市场。发展中小企业国际贸易融资将是商业银行国际结算业务在激烈竞争中的一个重要的项目14。5.1.2 正确认识中小外贸企业贸易融资风险发展中小外贸企业国际贸易融资，首先要正确认识国际贸易融资的风险，银行应该清醒地认识到贸易融资不同于一般的授信业务，贸易融资业务本身依附于国际结算，有着真实的贸易业务背景，银行在办理贸易融资业务时，关注企业贸易活动的真实性是至关重要的，关注交易双方的信用情况，关注企业的客户情况，关注如何有效地控制货权或者控制企业现金，主动地控制融资风险。国际贸易融资的风险主要有以下几项：第一，信用风险：债务人违约导致银行资产不能按时收回本息而造成损失的可能性，为信用风险。这种风险主要源于交易的对方不履行或无力履行交易义务，最终引发损失的可能性，防范和解决信用风险成为商业银行贸易融资风险管理的重要任务。导致信用风险的主要原因是企业没有还款意愿，有能力还款但不愿意还款或者外贸企业可用来还款的资金被挪用，甚至企业账户被查封，不能动用资金还款15。第二，市场风险：商业银行的市场风险是指因市场变化而给银行带来财务损失的可能性。由于市场的变化，使贸易融资客户没有足够的现金流量，不能按期偿还融资款项或其他应向银行支付的款项。其次是汇率波动的风险，如出口商在银行叙做了打包贷款，等到出口收汇时外币汇率下降，则企业结汇收入不足以偿还打包贷款的本币金额。第三，法律风险：法律风险是指交易合同得不到法律保护的可能性。在现阶段，我国商业银行贸易融资所面临的法律风险较为突出，主要体现在合法权益得不到法律保护。立法空白、法律变更、法律文件不完备和被融资人的授权不足等都会造成风险。第四，操作风险：操作风险是指商业银行在处理业务时操作失误或操作不当而造成损失的可能性。操作风险会给银行带来巨大的损失，如英国巴林银行破产事件，就因为其职员的越权交易，落得被其他银行收购的惨状。第五，第二还款来源风险：被融资人为取得融资授信额度而提供的不动产抵押、动产质押、第三方信用担保等，这些担保是银行收回融资款项的第二还款来源。一旦第一还款来源不能按期还款时，可以追索第二还款来源。但当银行行使主张权时发现抵押担保物没失、减值、重复抵押担保、优先受偿权丧失等情况，导致第二还款来源无法落实。第六，不可抗力风险：由于国际结算及贸易融资涉及到不同国家之间债权债务的清偿和支付，当贸易对象国出现政局不稳、战争、混乱、外汇管制及制裁等情况时，都有可能使国际贸易合同难以履行，从而使银行的贸易融资蒙受风险，东南亚金融危机就是一个极好的例子16。正确的认识贸易融资的风险，通过结算方式和融资产品来控制风险，用公司贷款的标准来要求外贸企业，把中小外贸企业客户拒之于门外对银行和企业来说都是损失。商业银行以正确的态度面对处理中小外贸企业贸易融资过程中的风险是非常必要的。5.1.3 加强贸易融资业务流程商业银行贸易融资业务的流程繁琐，效率很低，难以满足时效性，简化流程，加大效率是非常有意义的，调整机构设置，真正实现审贷分离，银行需要对内部机构进行调整，重新规划国际贸易融资业务的运作流程，将审贷模式进行分离，达到既有效控制风险又积极服务客户的目的17。在银行内部设立贷款审批委员会，明确风险的划分。将信贷风险和国际结算操作风险由信贷部、信贷审批委员会和国际业务部分别负责。信贷部按照审贷会的审查标准、意见与企业签订授信协议，并要求其办理具有时效性的相关担保和抵押手续。国际业务部和其他营业机构则可根据信贷部拟定的授信额度，办理有关的贸易融资业务，实际融资风险由信贷部和审贷会控制，国际业务部负责国际结算的操作风险，最终达到在统一综合授信管理体系下的审贷分离，风险专项控制，明确各自承担和控制的风险。针对中小企业授信单位数量多，每笔授信金额小，可考虑建立中小企业贸易融资授信单独的审批通道。采取高效的审批机制，简化部分程序，与大型项目及一般的贷款授信分开审批，满足中小贸易融资时限性要求。 5.1.4 加强国际贸易融资产品的创新商业银行需要对现有的贸易融资产品进行整合、创新，创造性地利用传统贸易融资方式与现代融资方式，将整个贸易流程作为融资对象，通过组合搭配现有的融资方式，使企业在承担适度风险的基础上获得全程的融资服务，减少自身的资金占用。目前，传统单一的贸易融资方式己经不能适应国际贸易发展的要求，这就要求进出口双方不仅需要引入新的国际贸易融资方式，也要充分利用组合现有的融资产品，通过搭配不同的国际贸易融资方式，最大限度满足进出口双方的融资需求，并相应降低总体的融资风险，达到促进国际贸易发展的目的18。银行应根据客户需要对客户提供最有效的贸易融资产品以达到最佳的融资效果。如出口退税质押贷款与授信开证的组合，国内保理与进口押汇的组合，国内信用证与打包贷款的组合，打包贷款与出口押汇的组合，出口单据监控与进口融资相结合等等，只要积极寻找授信融资创新、组合的机会，通过新型授信融资业务的发展促进中小企业贸易融资业务的发展前景是非常广阔的。融合二十多个银行贸易融资产品，包括提货担保、进口融资、出口押汇、出口信用证保兑等产品，这些产品可以单独使用，也可搭配使用。案例：A公司是一家中小外贸企业，公司的注册资金仅400万元，该公司在本行仅有100万美元的出口押汇额度和20万美元的保函额度。近日该公司正在与欧洲某客户就400万美元的机械设备出口事宜进行谈判，准备与进口商采用远期信用证的结算方式19。A公司的国内供货商要求A公司预付10%的定金，而A公司无法垫付该预付款，向我行咨询。基于以上信息，该业务的难点在于，该公司无打包贷款额度，无法为其叙作打包贷款解决前期预付款，同时公司希望尽早收汇缓解资金压力。我行为A公司设计解决方案如下：与国外客户商讨，适当的改变结算方式，即10%以预付款形式结算，出口方向国外客户开立预付款保函，90%采取信用证结算方式；保函额度，按照一定的系数放大授信额度，可对外开立50万美元的预付款保函，得到国外客户的预付款支付国内供货商，解决前期资金问题；由于信用证允许分批发货，且该设备由几部分组成，在收到国外信用证后，分批发货且金额力争控制在100万美元以内。信用证项下出单后，中行为甲公司办理押汇；收到开证行承兑后，中行为甲公司叙做福费廷，买断甲公司在该项目下的应收账款，用以归还押汇额度。同时，在福费廷业务下公司可先期申报，提前出口退税；出口押汇额度恢复后，立即进行下一次发货和交单，进行下一轮的贸易融资，直至该信用证项下业务结束。通过银行的解决方案，A公司这笔400万美元大单面临的问题迎刃而解，通过预付款保函获得了宝贵的项目启动资金；通过出口押汇和福费廷等融资产品的转换运用，减少了对银行授信额度的占用，扩大了融资规模；利用不同融资产品适用利率不同的特点，有效降低了财务成本，提高了业务利润；通过福费廷产品，还能提前出口退税，进一步缓解了公司资金紧张的情况。由上述案例可以看出，灵活综合的运用贸易融资产品并且进行适当的创新可以为企业赢来更好的商机。5.2 提高浙江省中小外贸企业自身条件水平5.2.1 提高企业稳定性贸易融资是银行和企业双方的业务，企业要想获得银行的贸易融资支持，在某种程度上说取决于企业自身，中小外贸企业首先要弥补自身的不足，加强财务管理，提高财务信息透明度，不断的完善财务制度，改善财务状况，实事求是的反映财务成果，提高企业生产经营的透明度，保证会计信息的真实性和合法性。以便于银行能够真实的了解企业的信息，加强公司治理结构的建设，首先应完善企业制度，明确中小企业的公司治理结构和地位,强化对中小企业治理机制的监督,加强对各类股东、债权人及其他利益相关者的权利保护,向社会公开企业登记注册和税收等信息，建立适合于中小企业的财务制度、会计制度和审计制度，积极发挥风险投资等机构投资者的作用。中小企业要积极建立和完善现代企业制度，用现代企业制度来规范自身的行为，提高企业自身的实力和稳定性。以便于能够顺利的取得银行的贸易融资支持。5.2.2 加强企业资信中小外贸企业资信问题目前是银行不积极给其提供贸易融资的一个重要原因，中小外贸企业由于其自身不稳定性，导致还款能力不稳定，资信相对大企业较差，强化信用观念，提高融资意识，借助外力提高融资能力中小外贸企业首先要强化自身的信用观念，珍惜自己的信用，提高融资意识，并尽量提高自己的信用等级。诚实守信，规范经营，加强与大企业的联盟，借助大企业的信用为其担保，获得银行贸易融资。加强与银行等金融机构的联系，不断提供真实的企业经营情况，让银行能把握企业资金的流向，争得金融机构的信任，按银行信用等级评定标准规范企业的各项制度，积极争取银行的信用等级评定，及时清理债务链，优化财务状况。贸易融资始终是一项信用业务，资信良好的企业才能获得银行的支持和信任，顺利取得资金支持。5.2.3 加深对贸易融资的了解中小外贸企业要想成功的获得银行的贸易融资支持，首要的是充分了解银行，了解银行的融资产品，了解这些产品的审批过程，不断的加强国际结算及贸易融资方面的知识。同时，中小外贸企业应加强对人才的培养。国际贸易融资涉及面较广，中小外贸企业往往是由内销企业转化的，业务人员以前主要是办理的国内的营销,综合素质较低，缺乏高素质的外销人才和管理者是中小外贸企业的一个严重